亚洲色图 招商安福1年定开债发起式: 招商安福1年依期通达债券型发起式证券投资基金基金产物辛苦纲目更新

             招商安福 1 年依期通达债券型发起式证券投资基金基金产物辛苦纲目更新 招商安福 1 年依期通达债券型发起式证券投资基金基金产物资              料纲目更新                                    编制日历：2025 年 1 月 10 日                 送出日历：2025 年 1 月 17 日  本纲目提供本基金的蹙迫信息，是招募讲明书的一部分。  作出投资决定前，请阅读齐全的招募讲明书等销售文献。 一、产物大约           招商安福 1 年定开债 基金简称                        基金代码          014887           发起式           招商基金管制有限                        中原银行股份有限 基金管制东说念主                       基金托管东说念主           公司                              公司 基金合同收效日   2022 年 1 月 18 日 基金类型      债券型               来往币种          东说念主民币 运作形态      依期通达式 通达频率      每一年通达一次                             运转担任本基金基 基金司理      王娟娟               金司理的日历                             证券从业日历        2007 年 6 月 30 日           《基金合同》收效之日起满三年后的对应日，若基金钞票净值低于           开基金份额执有东说念主大会审议，且不得通过召开基金份额执有东说念主大会           的形态延续《基金合同》期限。如届时有用的法律法例或中国证监           会规章发生变化，上述间隔规章被取消、编削或补充的，则本基金           按照届时有用的法律法例或中国证监会规章实行。           《基金合同》收效三年后不时存续的，指令 20 个做事日出现基金           份额执有东说念主数目不悦 200 东说念主或者基金钞票净值低于 5000 万元情形           的，基金管制东说念主应当在依期讲演中赐与泄漏；指令 60 个做事日出 其他        现前述情形的，基金管制东说念主应当在 10 个做事日内向中国证监会报           告并建议管制决策，管制决策包括执续运作、转变运作形态、与其           他基金合并或者间隔基金合同等，并在 6 个月内召集基金份额执有           东说念主大会进行表决。           《基金合同》收效三年后不时存续的，在通达期的终末一日日终（登           记机构完成终末一日申购、赎回业务苦求的阐发以后），如出现基           金钞票净值低于 5000 万元情形的，基金合同将间隔并进行基金财           产清理，且无需召开基金份额执有东说念主大会，同期基金管制东说念主应履行           联系的监管讲演和信息泄漏法子。           法律法例或中国证监会另有规章时，从其规章。 二、基金投资与净值发达               招商安福 1 年依期通达债券型发起式证券投资基金基金产物辛苦纲目更新 （一） 投资方针与投资策略   投资者可阅读本基金《招募讲明书》“基金的投资”章节了解详备情况。         本基金将在保执钞票流动性的基础上，通过积极主动的投资管制，合理 投资方针    设置债券等固定收益类钞票和权益类钞票，追求基金钞票的恒久得当增         值。          本基金的投资规模为具有细致流动性的金融器用，包括国内照章刊行上          市的股票和存托字据（包括主板、创业板高出他中国证监会允许基金投          资的股票和存托字据）   、港股通主义股票、债券（含国债、金融债、企业          债、公司债、次级债、可转变债券（含区别来往可转债）、可交换债券、          央行单子、短期融资券、超短期融资券、中期单子、政府解救机构债、          政府解救债券、场合政府债高出他中国证监会允许基金投资的债券）       、资          产解救证券、债券回购、同行存单、银行进款、国债期货以及法律法例          或中国证监会允许基金投资的其他金融器用，但须相宜中国证监会的相          关规章。          本基金投资于评级在 AA 及以上司别的信用债，其中评级为 AAA 的信用          债投资占信用债的比例为 30%-100%，评级为 AA+的信用债投资占信用          债的比例为 0-70%，评级为 AA 的信用债投资占信用债的比例为 0-20%。          信用债的评级为债项评级，若无债项评级或债项评级为短期信用评级的，          依照其主体评级。评级信息参照资信评级机构发布的最新评级恶果，评          级机构不包含中债资信。本基金执有信用债工夫，要是其信用评级下落          不再相宜前述次序，应在评级讲演发布之日起 3 个月内一齐卖出。前述          信用债不含可转变债券（含区别来往可转债）     、可交换债券。 投资规模     本基金投资于可转变债券（含区别来往可转债）、可交换债券的比例不超          过基金钞票总值的 20%。          如法律法例或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管制东说念主在履行          妥贴法子后，不错将其纳入投资规模。          基金的投资组合比例为：本基金对债券的投资比例不低于基金钞票的          不受前述投资组合比例的结束。港股通主义股票的投资比例不跳跃基金          股票钞票的 50%。本基金在通达期内每个来往日日终在扣除国债期货合          约需交纳的来往保证金后，执有现款或者到期日在一年以内的政府债券          不低于基金钞票净值的 5%；在阻塞期内，本基金不受上述 5%的结束，          但每个来往日日终在扣除国债期货需交纳的来往保证金后，应当保执不          低于来往保证金一倍的现款；其中，现款不包括结算备付金、存出保证          金、应收申购款等。          本基金可根据投资策略需要或不同设置地阛阓环境的变化，选拔将部分          基金钞票投资于港股通主义股票或选拔不将基金钞票投资于港股通主义          股票，基金钞票并非势必投资港股通主义股票。          如法律法例的联系规章发生变更，基金管制东说念主在履行妥贴法子后，可对          上述钞票设置比例进行调治。          本基金以阻塞期为周期进行投资运作。本基金在阻塞期与通达期选择不          同的投资策略。 主要投资策略          本基金在合同商定的规模内实施得当的举座钞票设置，通过对国表里宏              招商安福 1 年依期通达债券型发起式证券投资基金基金产物辛苦纲目更新          不雅经济情状、证券阛阓走势、阛阓利率走势以及阛阓资金供求情况、信          用风险情况、风险预算和关连法律法例等身分的轮廓分析，揣测千般资          产在长、中、短期内的风险收益特征，进而进行合理钞票设置。          本基金的具体投资策略包括：（1）钞票设置策略；（2）债券投资策略；                                          （3）          股票投资策略；（4）港股投资策略；（5）钞票解救证券投资策略；（6）          国债期货投资策略；（7）存托字据投资策略。          通达期内，本基金为保执较高的组合流动性，肤浅投资东说念主安排投资，在          顺从本基金关连投资结束与投资比例的前提下，将主要投资于高流动性          的投资品种，防护流动性风险，骄横通达期流动性的需求。          中债轮廓（全价）指数收益率×85%+沪深 300 指数收益率×10%+恒生综 功绩比较基准          合指数收益率（经汇率调治后）×5%          本基金为债券型基金，预期收益和预期风险高于货币阛阓基金，但低于          搀杂型基金、股票型基金。          本基金钞票投资于港股通主义股票，会面对港股通机制下因投资环境、          投资主义、阛阓轨制以及来往王法等互异带来的独到风险，包括港股市 风险收益特征   场股价波动较大的风险（港股阛阓实行 T+0 反转来往，且对个股不设涨          跌幅结束，港股股价可能发达出比 A 股更为剧烈的股价波动）、汇率风险          （汇率波动可能对基金的投资收益形成损失）  、港股通机制下来往日不连          贯可能带来的风险（在内地开市香港休市的情形下，港股通弗成平时交          易，港股弗成实时卖出，可能带来一定的流动性风险）等。 （二） 投资组合股产设置图表/区域设置图表 （三） 自基金合同收效以来/最近十年（孰短）基金每年的净值增长率及与同期功绩比较基 准的比较图                招商安福 1 年依期通达债券型发起式证券投资基金基金产物辛苦纲目更新   注：1.基金合同收效夙昔按试验期限臆测打算，不按统统这个词当然年度进行折算。 三、投本钱基金触及的用度 （一） 基金销售联系用度   以下用度在申购/赎回基金经由中收取：            份额（S）或金额（M）    用度类型                      收费形态/费率            备注             /执有期限（N）                M申购费（前收费）                 N   赎回费   注：基金管制东说念主不错针对特定投资东说念主（如待业金客户等）开展费率优惠行径，详见基金 管制东说念主发布的联系公告。 （二） 基金运作联系用度  以下用度将从基金钞票中扣除： 用度类别         收费形态/年费率或金额               收取方 管制费              年费率：0.30%             基金管制东说念主和销售机构 托管费              年费率：0.05%             基金托管东说念主 销售服务费            -                     销售机构 审计用度             年用度金额：95，000.00 元     管帐师事务所               招商安福 1 年依期通达债券型发起式证券投资基金基金产物辛苦纲目更新 信息泄漏费            年用度金额：120，000.00 元   规章泄漏报刊 指数许可使用费          -                    指数编制公司                  《基金合同》收效后与基金                  联系的讼师费、基金份额执                  有东说念主大会用度、基金的证券                  来往用度、基金的银行汇划                  用度、基金联系账户的开户 其他用度             及爱戴用度等用度，以及按 联系服务机构                  照国度关连规章和《基金合                  同》商定，不错在基金财产                  中列支的其他用度。用度类                  别详见本基金《基金合同》                  及《招募讲明书》或其更新。   注：1、本基金来往证券、基金等产生的用度和税负，按试验发生额从基金钞票扣除； 额类别用度，且年金额为预估值，最终试验金额以基金依期讲演泄漏为准。 （三） 基金运作轮廓用度测算     若投资者申购本基金份额，在执有工夫，投资者需开销的运作费率如下表：                       基金运作轮廓费率（年化） -                          0.36%   注：基金管制费率、托管费率、销售服务费率（若有）为基金现行费率，其他运作用度 以最近一次基金年报泄漏的联统统据为基准测算。 四、风险揭示与蹙迫指示 （一） 风险揭示   本基金不提供任何保证。投资者可能损失投本钱金。   投资有风险，投资者购买基金时应慎重阅读本基金的《招募讲明书》等销售文献。   一）本基金特定风险如下： 下班夫将无法按照基金份额净值进行申购和赎回。 利率风险外还要承担如企业债、公司债等信用品种的发借主体信用恶化形成的信用风险。   金融繁衍品是一种金会通约，其价值取决于一种或多种基础钞票或指数，其评价主要源 自于对挂钩钞票的价钱与价钱波动的预期。投资于繁衍品需承受阛阓风险、信用风险、流动 性风险、操格调险和法律风险等。由于繁衍品常常具有杠杆效应，价钱波动比主义器用更为 剧烈，偶然候比投资主义钞票要承担更高的风险。况且由于繁衍品订价高出复杂，不妥贴的 估值有可能使基金钞票面对损失风险。   国债期货选择保证金来往轨制，由于保证金来往具有杠杆性，当相应期限国债收益率出 现不利变动时，可能会导致投资东说念主权益遭逢较大损失。国债期货选择逐日无欠债结算轨制， 要是莫得在规章的时代内补足保证金，按规章将被强制平仓，可能给投资带来紧要损失。             招商安福 1 年依期通达债券型发起式证券投资基金基金产物辛苦纲目更新   （1）信用风险：基金所投资的钞票解救证券之债务东说念主出现背信，或在来往经由中发生 交收背信，或由于钞票解救证券信用质地缩小导致证券价钱下落，形成基金财产损失。   （2）利率风险：阛阓利率波动会导致钞票解救证券的收益率和价钱的变动，一般而言， 要是阛阓利率高潮，本基金执有钞票解救证券将面对价钱下落、本金损失的风险，而要是市 场利率下落，钞票解救证券利息的再投资收益将面对下落的风险。   （3）流动性风险：受钞票解救证券阛阓限度及来往活跃进程的影响，钞票解救证券可 能无法在兼并价钱水平上进行较大数目的买入或卖出，存在一定的流动性风险。   （4）提前偿付风险：债务东说念主可能会由于利率变化等原因进行提前偿付，从而使基金资 产面对再投资风险。   本基金可投资港股通主义股票，在来往时代内提交订单依据的港币买入参考汇率和卖出 参考汇率，并不就是最肃除算汇率。港股通来往日日终，中国证券登记结算有限做事公司进 行净额换汇，将换汇成本按成交金额摊派至每笔来往，详情来往试验使用的结算汇率。故本 基金投资面对汇率风险。   （1）本基金将通过内地与香港股票阛阓来往互联互通机制投资于香港阛阓，在阛阓进 入、投资额度、可投资对象、来往王法、税务计谋等方面齐有一定的结束，而且此类结束可 能会不停调治，这些结束身分的变化可能对本基金插足或退出当地阛阓形成欺压，从而对投 资收益以及平时的申购赎回产生径直或波折的影响。   （2）香港阛阓来往王法有别于内地 A 股阛阓王法，此外，在互联互通机制下参与香港 股票投资还将面对包括但不限于如下特殊风险： 者将面对在停市工夫无法进行港股通来往的风险；出现内地来往所证券来往服务公司认定的 来往额外情况时，内地来往所证券来往服务公司将可能暂停提供部分或者一齐港股通服务， 投资者将面对在暂停服务工夫无法进行港股通来往的风险； 得的港股通股票除外的联交所上市证券，只可通过港股通卖出，但不得买入，内地来往所另 有规章的除外；因港股通股票权益分配或者转变等情况取得的联交所上市股票的认购权益在 联交所上市的，不错通过港股通卖出，但不得行权；因港股通股票权益分配、转变或者上市 公司被收购等所取得的非联交所上市证券，不错享有联系权益，但不得通过港股通买入或者 卖出； 结算对投资者设定的意愿搜集期比香港结算的搜集期稍早结束；投票莫得权益登记日的，以 投票截止日的执有看成臆测打算基准；投票数目超出执特地量的，按照比例分配执有基数。以上 所述身分可能会给本基金投资带来特殊来往风险。   本基金的投资规模包括存托字据，可能面对存托字据价钱大幅波动以致出现较大吃亏的 风险，以及与存托字据刊行机制联系的风险，包括存托字据执有东说念主与境外基础证券刊行东说念主的 激动在法律地位、享有权益等方面存在互异可能激发的风险；存托字据执有东说念主在分成派息、 诓骗表决权等方面的特殊安排可能激发的风险；存托左券自动拘谨存托字据执有东说念主的风险； 因多地上市形成存托字据价钱互异以及波动的风险；存托字据执有东说念主权益被摊薄的风险；存              招商安福 1 年依期通达债券型发起式证券投资基金基金产物辛苦纲目更新 托字据退市的风险；已在境外上市的基础证券刊行东说念主，在执续信息泄漏监管方面与境内可能 存在互异的风险；境表里法律轨制、监管环境互异可能导致的其他风险。    债券回购为擢升基金组合收益提供了可能，但也存在一定的风险。举例：回购来往中， 来往敌手在回购到期时弗成偿还一齐或部分证券或价款，形成基金钞票损失的风险；回购利 率大于债券投资收益而导致的风险；由于回购操作导致投资总量放大，进而放大基金组合风 险的风险；债券回购在对基金组合收益进行放大的同期，也放大了基金组合的波动性（次序 差），基金组合的风险将会加大；回购比例越高，风险涌现进程也就越高，对基金净值形成 损失的可能性也就越大。如发生债券回购交收背信，质押券可能面对被处置的风险，因处置 价钱、数目、时代等的概略情，可能会给基金钞票形成损失。 合同》自动间隔并按其商定法子进行清理，无需召开基金份额执有东说念主大会审议，且不得通过 召开基金份额执有东说念主大会的形态延续《基金合同》期限。或《基金合同》收效三年后不时存 续的，在通达期的终末一日日终（登记机构完成终末一日申购、赎回业务苦求的阐发以后）， 如出现基金钞票净值低于 5000 万元情形的，基金合同将间隔并进行基金财产清理，且无需 召开基金份额执有东说念主大会。故存在着基金无法不时存续的风险。    二）本基金面对的其他风险如下： （4）上市公司筹谋风险；（5）购买力风险； 产的流动性风险评估；（3）大齐赎回情形下的流动性风险管制措施；（4）实施备用的流动 性风险管制器用的情形、法子及对投资者的潜在影响； 他风险。    具体内容详见本基金《招募讲明书》。 （二） 蹙迫指示   中国证监会对本基金召募的注册，并不标明其对本基金的价值和收益作出内容性判断或 保证，也不标明投资于本基金莫得风险。   基金管制东说念主依照恪称背负、憨厚信用、严慎辛苦的原则管制和运用基金财产，但不保证 基金一定盈利，也不保证最低收益。   基金投资者自依基金合同取得基金份额，即成为基金份额执有东说念主和基金合同确当事东说念主。   各方当事东说念主欢喜，因《基金合同》而产生的或与《基金合同》关连的一切争议，如经友 好协商未能管制的，任何一方均有权将争议提交深圳国外仲裁院，根据该院届时有用的仲裁 王法进行仲裁，仲裁地点为深圳，仲裁裁决是终端性的并对各方当事东说念主具有拘谨力。除非仲 裁裁决另有规章，仲裁用度和讼师用度由败诉方承担。   基金产物辛苦纲目信息发生紧要变更的，基金管制东说念主将在三个做事日内更新，其他信息 发生变更的，基金管制东说念主每年更新一次。因此，本文献内容比拟基金的试验情况可能存在一 定的滞后，如需实时、准确取得基金的联系信息，敬请同期怜惜基金管制东说念主发布的联系临时 公告等。                 招商安福 1 年依期通达债券型发起式证券投资基金基金产物辛苦纲目更新 五、其他辛苦查询形态  以下辛苦详见基金管制东说念主网站 www.cmfchina.com 客服电话：400-887-9555  ● 《招商安福 1 年依期通达债券型发起式证券投资基金基金合同》、  《招商安福 1 年依期通达债券型发起式证券投资基金托管左券》、  《招商安福 1 年依期通达债券型发起式证券投资基金招募讲明书》  ● 依期讲演，包括基金季度讲演、中期讲演和年度讲演  ● 基金份额净值  ● 基金销售机构及磋议形态  ● 其他蹙迫辛苦 六、其他情况讲明  无

八月未央 自慰